介绍
【秘境之路 v1.1.0 安卓版】■本周稀土板塊一枝獨秀，後市建議優先配臵貴金屬板塊。本周上證綜指下跌1%高爾夫物語 v1.2.2 安卓版，，有色板塊跌0.1%，表現僅次于銀行、計算機，居全行業第三，主要是稀土永磁板塊一枝獨秀忍豆格鬥祭典官方版 v1.3.1 安卓版，而基本金屬、貴金屬等板塊仍較疲態。本周關鍵詞，一是輕稀土漲價。
6月29日上午中美元首會晤中，重啓經貿磋商，美方表示不再對我國出口産品加征新的關稅，或利好軟體板塊對美出口和供貨節奏的恢複。內銷方面，受益于優勢品類錯位競爭、細分賽道的競爭格局相對較好，顧家家居、敏華控股Q2均有良好表現，同比增速趨勢向好。綜合公司內外銷表現及估值水平，當前時點重點推薦軟體龍頭顧家家居、敏華控股！定制家居行業內企業紛紛通過自身的管理、品牌優勢切入多流量入口擴張渠道，歐派家居、尚品宅配、索菲亞均有積極拓展整裝渠道，其中歐派家居強勢納入優勢家裝公司進入自身的經銷渠道體系，其渠道的把控力和品牌力已經得到驗證，長期來看首選具有渠道整合實力的歐派家居！短期來看，618年內大型營銷活動，預期利好6月零售門店接單情況和19Q2整體表現，受到地産數據和零售跟蹤數據的壓制，尚品宅配、索菲亞在當前位置價值已經凸顯，建議重點關注。必選消費：生活紙持續受益于漿價下行，文具長期成長。
近期國常會要求專項債加快發行及使用，金融委會議要求加大宏觀經濟政策的逆周期調節力度神奇水域 v2.0.1 安卓版，，下大力氣疏通貨幣政策傳導，實施積極財政政策，山東等地出台盡職免責細則，各方面迹象顯示基建投資正在發生積極變化。本文件發布于一系列穩增長措施之後秘境之路 v1.1.0 安卓版，時間點重要，爲地方政府投資做出了重大方向指引，基建補短板有望再加碼。投資建議：重點推薦低估值建築央企中國鐵建（6.6XPE，0.84XPB）、中國交建（0.92XPB）、中國中鐵（0.81XPB）、中國建築（5.6XPE，1.02XPB）哥哥跑得快下載 v4.2.0.0 安卓版、葛洲壩（0.96XPB）等，兼具成長性和現金流價值的設計龍頭蘇交科（10XPE）、中設集團（10XPE），估值已極低的PPP龍頭龍元建設（11XPE，1.1XPB）。
2）需求端，2019年6月，全社會用電量同比增長5.5%，增速環比提高3.2個百分點，改善明顯，主要是由于工業增速企穩，溫度回升，基數效應弱化等因素的共同作用。3）發電端，2019年1-6月，全國發電3.4萬億千瓦時，增長3.3%。2019年6月，火電增速由負轉正，核電加快，水電、風電、太陽能發電放緩。4）成本端，動力煤市場供需兩弱，煤礦安全檢查制約供給，電廠高庫存壓制煤價，短期煤價將仍然弱勢，中長期隨著安全檢查完成新增優質産能穩步釋放，煤炭供給有望向寬平衡轉變。
推薦
